Amortering och annuitetslån
Att amortera är att betala av på själva skulden. Räntan är vad lånet kostar; amorteringen är vad du får tillbaka i form av minskad skuld. Det finns två sätt att lägga upp återbetalningen — rak amortering och annuitet — och skillnaden mellan dem märks mest i början.
Rak amortering
Du betalar av lika mycket på skulden varje månad. Eftersom räntan räknas på det som är kvar minskar räntedelen efterhand, och den totala månadsbetalningen sjunker med tiden.
Ett lån på 120 000 kr över tio år till 6 procents ränta:
- Amortering: 1 000 kr i månaden, hela tiden
- Första månaden: 1 000 + 600 kr ränta = 1 600 kr
- Sista månaden: 1 000 + 5 kr ränta = 1 005 kr
Annuitet
Du betalar samma totalbelopp varje månad hela löptiden. Fördelningen förskjuts: i början är nästan allt ränta och lite amortering, mot slutet tvärtom.
Samma lån som ovan blir ungefär 1 332 kr i månaden — varje månad, i tio år.
Vilket är billigast?
Rak amortering, alltid. Du betalar av skulden snabbare, och därmed ränta på ett mindre belopp. På exemplet ovan blir skillnaden några tusen kronor över löptiden.
Annuitet har en annan fördel: förutsägbarhet. Beloppet är detsamma varje månad, vilket gör hushållsbudgeten enklare och den första tiden billigare. Det är därför de flesta privatlån och billån erbjuds som annuitetslån — den lägre startkostnaden gör lånet lättare att sälja.
Har du rörlig ränta är annuiteten inte helt fast: ändras räntan räknas beloppet om.
Amorteringskravet på bolån
För bolån är amorteringen inte valfri. Sedan 1 april 2026 gäller lag (2026:226) om begränsning av bostadskrediter, som ersatte Finansinspektionens tidigare föreskrifter:
| Belåningsgrad | Amortering per år |
|---|---|
| Över 70 % | 2 % av lånebeloppet |
| Över 50 % | 1 % av lånebeloppet |
| 0–50 % | Inget krav |
Procenten räknas på det ursprungliga lånebeloppet, inte på restskulden. Ett lån på 2 000 000 kr med 75 procents belåningsgrad ska alltså amorteras med 40 000 kr per år så länge belåningsgraden ligger över 70 procent.
Det skärpta amorteringskravet är borttaget. Tidigare tvingades den som lånade mer än 4,5 gånger sin bruttoinkomst att amortera en extra procentenhet. Den regeln gäller inte längre. Har du ett äldre lån kan villkoret ändå stå kvar i avtalet — kontakta banken och begär att det ses över.
Räkna ut vad som gäller för dig i belåningsgradsräknaren.
Amorteringsfritt
Ligger belåningsgraden under 50 procent finns inget krav, och många väljer då att inte amortera alls. Banken kan också bevilja tillfälligt uppehåll vid särskilda skäl — arbetslöshet, längre sjukdom eller dödsfall i familjen. Det är bankens beslut, inte din rättighet, och räntan löper på som vanligt.
Nybyggda bostäder kan undantas i upp till fem år.
Bör du amortera mer än du måste?
Frågan har inget allmängiltigt svar, men den brukar ställas fel. Det handlar sällan om avkastning mot ränta — det handlar om risk.
Argumentet för att amortera: du sänker en garanterad kostnad. Att amortera bort ett lån till 6 procents ränta ger en säker avkastning på 6 procent efter skatt, vilket är svårslaget. Du sänker dessutom belåningsgraden, vilket ger bättre ränta vid nästa omförhandling och mer marginal om priserna faller.
Argumentet mot: pengarna blir inlåsta. En krona som amorterats bort går inte att använda när tvättmaskinen går sönder — du måste låna om, och det kan banken säga nej till. En buffert på konto är sämre placerad men mycket mer användbar.
Den vanliga ordningen är: betala av dyra krediter först — kortkrediter och delbetalningar på 15–25 procent slår allt annat — bygg sedan en buffert på två till tre månadsutgifter, och amortera extra först därefter.
Extra amortering på bolån
Har du rörlig ränta kan du normalt amortera extra när du vill utan kostnad. Har du bunden ränta kan förtidsinlösen kosta ränteskillnadsersättning — kontrollera villkoren innan du betalar in en större summa.
Passerar du en gräns i amorteringstrappan sjunker det obligatoriska kravet, men det sker inte automatiskt: du måste själv begära omvärdering hos banken för att det ska slå igenom.